有研粉材688456核心经营数据

1131 ℃
当前股价:25.28,市值:26 亿,动态市盈率PE:47.66, 合理估值PE:15,未来三年预期收益率:-27.97%。
其中,历史营业增长率:11.13%,净利增长率:3.52%; 未来三年预估净利增长率:31.82% (23E:15.43%, 24E:45.31%, 25E:36.56%)。
  2022 2021 2020 2019 2018 2017 2016 2015 2014 2013
股本(万) 10366 10366 7366 7366 6750 3456.31 - - - -
净资产(万) 113252.88 109169.86 74634.01 63800.01 50792.45 46268.73 - - - -
总资产(万) 145703.56 142122.6 99427.57 90420.35 65908.69 64727.46 - - - -
营业收入(万) 278057.43 278080.65 172850.36 171184.75 179787.35 164071.76 - - - -
营业收入增长率(%) -0.01 60.88 0.97 -4.78 9.58 - - - - -
营业成本(万) 257615.25 254256.45 155231.16 152014.05 160551.22 145346.02 - - - -
营业成本增长率(%) 1.32 63.79 2.12 -5.32 10.46 - - - - -
毛利率(%) 7.35 8.57 10.19 11.2 10.7 11.41 - - - -
三项费用(万) 6830.6 7052.68 6043.26 7897.12 8326.08 7539.91 - - - -
费用增长率(%) -3.15 16.7 -23.48 -5.15 10.43 - - - - -
费用率(%) 33.41 29.6 34.3 41.19 43.28 40.26 - - - -
净利润(万) 5651.2 8120.84 13225.93 6019.23 6453.83 5528.21 - - - -
净利润增长率(%) -30.41 -38.6 119.73 -6.73 16.74 - - - - -
经营现金流(万) 2902.68 -3567.66 242.2 -972.12 8233.09 2652.95 - - - -
现金流增长率(%) -181.36 -1573.02 -124.91 -111.81 210.34 - - - - -
净利润现金比(-) 0.51 -0.44 0.02 -0.16 1.28 0.48 - - - -
净资产收益率ROE(%) 5.08 8.84 19.11 10.51 13.3 23.9 - - - -
生产资本回报率(%) 16.5 27.97 51.84 27.94 41.7 39.54 - - - -
资本支出(万) 7709.96 3356.64 3053 4553.55 3667.22 970.33 - - - -
折旧和摊销(万) 2557 2443 2155 1870 2025 2011 - - - -
归属股东权益(万) 112146.11 109172.03 74634.01 63800.01 50792.45 38363.78 - - - -
股东权益增长率(%) 2.72 46.28 16.98 25.61 32.4 - - - - -
自由现金流(万) 391 7209 12328 3336 4587 5705 - - - -
自由现金流增长率(%) - - 269.54 -27.27 -19.6 - - - - -
每股股东权益(元) 10.82 10.53 10.13 8.66 7.52 11.1 - - - -
每股股东收益(元) 0.53 0.78 1.8 0.82 0.92 1.35 - - - -
同业推荐: 神火股份000933, 明泰铝业601677, 海亮股份002203, 鑫铂股份003038, 中孚实业600595, 志特新材300986,
 
  2022 2021 2020 2019 2018 2017 2016 2015 2014 2013
经营画像 CBBCA CACBA CBBAA CBCBA CBABA CBBAA CABCB CABCB CABCB CABCB
经营分析 2022:1、公司毛利率小于20%,行业竞争激烈或产能过剩,公司处于劣势;2、三项费用在毛利润的30%到70%之间,具有一定的竞争优势;3、经营现金流净额为正,但小于净利润,需要进一步分析;4、净资产收益率(ROE)小于6%,赚钱能力不好;5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率,属于轻资产公司。
2021:1、公司毛利率小于20%,行业竞争激烈或产能过剩,公司处于劣势;2、三项费用控制在毛利润的30%以内,管理优秀;3、经营现金流净额为负,经营不善,靠输血为生,基本没有投资价值;4、净资产收益率(ROE)在6%到15%之间,赚钱能力一般;5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率,属于轻资产公司。
2020:1、公司毛利率小于20%,行业竞争激烈或产能过剩,公司处于劣势;2、三项费用在毛利润的30%到70%之间,具有一定的竞争优势;3、经营现金流净额为正,但小于净利润,需要进一步分析;4、净资产收益率(ROE)大于15%,赚钱能力强;5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率,属于轻资产公司。
现金流画像 ++- --+ +-- -++ +-- +-- --- --- --- ---
现金流分析 2022:母鸡型:企业靠经营挣钱减债或分红。只要售价不高(低市盈率),产蛋率不错(高股息率),这种老母鸡型企业,值得拥有。
2021:企业经营现金流为负,要靠输血为生,不值得投资。
2020:奶牛型:企业靠经营挣来的钱不断扩张,同时还能减债或分红,是典型的奶牛。如果能持续,且有不贵(市盈率合理或低估),则是非常好的投资标的。
相关文章: