赛腾股份603283核心经营数据 |
2805 ℃ |
|
当前股价：75.78，市值：152
亿，动态市盈率PE：31.89，
合理估值PE：15，未来三年预期收益率：-20.74%。 其中，历史营业增长率：43.82%，净利增长率：33.16%； 未来三年预估净利增长率：34.11% （23E:56.03%, 24E:28.55%, 25E:20.26%）。 |
| 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | 2013 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股本(万) | 19087.38 | 18193.11 | 17924.48 | 17609.04 | 16276.39 | 16000 | 12000 | 12000 | 1397.85 | 1300 |
| 净资产(万) | 174684.78 | 142368.96 | 127047.8 | 103089.41 | 75169.17 | 63351.22 | 32138.82 | 25246.53 | 15541.89 | 4367.79 |
| 总资产(万) | 484200.5 | 373260.56 | 332705.03 | 208993.05 | 137370.61 | 101071.67 | 46433.25 | 32426.64 | 34206.22 | 10943.38 |
| 营业收入(万) | 292977.65 | 231855.44 | 202836.96 | 120551.28 | 90438.64 | 68317.54 | 40302.26 | 48894.77 | 38066.81 | 11125.98 |
| 营业收入增长率(%) | 26.36 | 14.31 | 68.26 | 33.3 | 32.38 | 69.51 | -17.57 | 28.44 | 242.14 | - |
| 营业成本(万) | 175497.96 | 141155.2 | 123716.09 | 66461.39 | 47226.25 | 34743.92 | 20218.08 | 22374.94 | 16707.37 | 5698.28 |
| 营业成本增长率(%) | 24.33 | 14.1 | 86.15 | 40.73 | 35.93 | 71.85 | -9.64 | 33.92 | 193.2 | - |
| 毛利率(%) | 40.1 | 39.12 | 39.01 | 44.87 | 47.78 | 49.14 | 49.83 | 54.24 | 56.11 | 48.78 |
| 三项费用(万) | 53988.3 | 47599.35 | 42359.54 | 26478.31 | 22126.67 | 22741.87 | 15023.08 | 12810.88 | 5916.97 | 2446.58 |
| 费用增长率(%) | 13.42 | 12.37 | 59.98 | 19.67 | -2.71 | 51.38 | 17.27 | 116.51 | 141.85 | - |
| 费用率(%) | 45.96 | 52.48 | 53.54 | 48.95 | 51.2 | 67.74 | 74.8 | 48.31 | 27.7 | 45.08 |
| 净利润(万) | 32132.82 | 19094.65 | 18384.52 | 12918.67 | 12126.76 | 9566.91 | 4804.87 | 12704.65 | 13287 | 2332.19 |
| 净利润增长率(%) | 68.28 | 3.86 | 42.31 | 6.53 | 26.76 | 99.11 | -62.18 | -4.38 | 469.72 | - |
| 经营现金流(万) | 35931.26 | 43842.65 | -41609.39 | 14983.42 | -6962.24 | 15228.44 | 3119.98 | 6550.96 | 17245.49 | -1228.96 |
| 现金流增长率(%) | -18.04 | -205.37 | -377.7 | -315.21 | -145.72 | 388.09 | -52.37 | -62.01 | -1503.26 | - |
| 净利润现金比(-) | 1.12 | 2.3 | -2.26 | 1.16 | -0.57 | 1.59 | 0.65 | 0.52 | 1.3 | -0.53 |
| 净资产收益率ROE(%) | 20.27 | 14.17 | 15.98 | 14.49 | 17.51 | 20.04 | 16.75 | 62.3 | 133.47 | 106.79 |
| 生产资本回报率(%) | 55.88 | 28.46 | 30.86 | 28.56 | 32.96 | 78.23 | 51.83 | 172.22 | 297.49 | 79.56 |
| 资本支出(万) | 17040.47 | 10725.54 | 20269.03 | 11466.96 | 11992.55 | 4383.78 | 5328.01 | 3631.61 | 3681.22 | 1170.61 |
| 折旧和摊销(万) | 6589 | 5252 | 3744 | 3017 | 1756 | 1354 | 1002 | 604 | 431 | - |
| 归属股东权益(万) | 167870.48 | 136908.42 | 122419.54 | 101179.27 | 74362.42 | 63351.22 | 32138.82 | 25246.53 | 15541.89 | 4367.79 |
| 股东权益增长率(%) | 22.62 | 11.84 | 20.99 | 36.06 | 17.38 | 97.12 | 27.3 | 62.44 | 255.83 | - |
| 自由现金流(万) | 20248 | 12461 | 967 | 3792 | 1867 | 6537 | 479 | 9677 | 10037 | 1162 |
| 自由现金流增长率(%) | - | - | - | - | - | 1264.72 | -95.05 | -3.59 | 763.77 | - |
| 每股股东权益(元) | 8.79 | 7.53 | 6.83 | 5.75 | 4.57 | 3.96 | 2.68 | 2.1 | 11.12 | 3.36 |
| 每股股东收益(元) | 1.61 | 0.99 | 0.98 | 0.7 | 0.74 | 0.6 | 0.4 | 1.06 | 9.51 | 1.79 |
| 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | 2013 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营画像 | ABAAA | BBABA | BBCAA | ABABA | ABCAA | ABAAA | ACBAA | ABBAA | AAAAA | ABCAA |
| 经营分析 | 2022：1、公司毛利率大于40%，在行业中具有竞争优势，通常处于龙头地位；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）大于15%，赚钱能力强；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 2021：1、公司毛利率在20%到40%之间，行业竞争激烈，公司优势不明显；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 2020：1、公司毛利率在20%到40%之间，行业竞争激烈，公司优势不明显；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额为负，经营不善，靠输血为生，基本没有投资价值；4、净资产收益率（ROE）大于15%，赚钱能力强；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 |
|||||||||
| 现金流画像 | +-- | +-- | --+ | +-+ | --+ | +-+ | +-+ | ++- | +-- | --- |
| 现金流分析 | 2022：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 2021：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 2020：企业经营现金流为负，要靠输血为生，不值得投资。 |
|||||||||