鼎胜新材603876核心经营数据 |
4314 ℃ |
|
当前股价：9.46，市值：84
亿，动态市盈率PE：28.88，
合理估值PE：15，未来三年预期收益率：20.93%。 其中，历史营业增长率：12.34%，净利增长率：24.32%； 未来三年预估净利增长率：12.28% （24E:-5.64%, 25E:20.78%, 26E:24.18%）。 |
| 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股本(万) | 88976.47 | 49045.92 | 48597.64 | 43363.01 | - | 43000 | 36500 | 36500 | 36500 | 32200 |
| 净资产(万) | 655835.88 | 631564.22 | 493115.79 | 381100.99 | - | 343886.98 | 238828.15 | 214619.27 | 180974.66 | 136698.3 |
| 总资产(万) | 2023934.65 | 2195406.09 | 1626117.87 | 1332879.25 | - | 845137.96 | 806381.85 | 805343.14 | 761643.11 | 763120.09 |
| 营业收入(万) | 1906405.62 | 2160525.5 | 1816790.65 | 1242655.39 | - | 1029137.39 | 920040.02 | 708943.26 | 641762.43 | 669021.42 |
| 营业收入增长率(%) | -11.76 | 18.92 | 46.2 | - | -100 | 11.86 | 29.78 | 10.47 | -4.07 | - |
| 营业成本(万) | 1695191 | 1810892.5 | 1620233.05 | 1137415.53 | - | 935375.61 | 830405.51 | 627257.68 | 579539.81 | 602339.55 |
| 营业成本增长率(%) | -6.39 | 11.77 | 42.45 | - | -100 | 12.64 | 32.39 | 8.23 | -3.79 | - |
| 毛利率(%) | 11.08 | 16.18 | 10.82 | 8.47 | - | 9.11 | 9.74 | 11.52 | 9.7 | 9.97 |
| 三项费用(万) | 42038.61 | 53744.18 | 66440.28 | 50484.21 | - | 43813.29 | 53198.1 | 39660.3 | 45802.29 | 53549.73 |
| 费用增长率(%) | -21.78 | -19.11 | 31.61 | - | -100 | -17.64 | 34.13 | -13.41 | -14.47 | - |
| 费用率(%) | 19.9 | 15.37 | 33.8 | 47.97 | - | 46.73 | 59.35 | 48.55 | 73.61 | 80.31 |
| 净利润(万) | 53263.59 | 138276.64 | 42737.71 | -1623.7 | - | 28263.04 | 27987.71 | 33816.25 | 16451.38 | 9008.61 |
| 净利润增长率(%) | -61.48 | 223.55 | -2732.12 | - | -100 | 0.98 | -17.24 | 105.55 | 82.62 | - |
| 经营现金流(万) | 113278.55 | 182199.72 | 69928.12 | -74478.93 | - | 15729.65 | -5855.46 | -41168.36 | 72690.57 | 84280.1 |
| 现金流增长率(%) | -37.83 | 160.55 | -193.89 | - | -100 | -368.63 | -85.78 | -156.64 | -13.75 | - |
| 净利润现金比(-) | 2.13 | 1.32 | 1.64 | 45.87 | - | 0.56 | -0.21 | -1.22 | 4.42 | 9.36 |
| 净资产收益率ROE(%) | 8.27 | 24.59 | 9.78 | -0.85 | - | 9.7 | 12.34 | 17.1 | 10.36 | 13.18 |
| 生产资本回报率(%) | 8.31 | 23.56 | 8.56 | 0.08 | - | 13.19 | 12.01 | 15.98 | 8.72 | 5.29 |
| 资本支出(万) | 56453.03 | 56343.78 | 18302.91 | 32970.77 | - | 33739.01 | 8346.6 | 19509.04 | 8267.37 | 9120.83 |
| 折旧和摊销(万) | 58531 | 52739 | 43994 | 39099 | - | 25264 | 22371 | 19797 | 17734 | 15226 |
| 归属股东权益(万) | 654911.59 | 630420.73 | 492092.99 | 379811.11 | - | 338174.7 | 234636.2 | 211134.5 | 177916.11 | 133962.79 |
| 股东权益增长率(%) | 3.88 | 28.11 | 29.56 | - | -100 | 44.13 | 11.13 | 18.67 | 32.81 | - |
| 自由现金流(万) | 55561 | 134551 | 68696 | 4629 | - | 19171 | 41305 | 33678 | 25595 | 14934 |
| 自由现金流增长率(%) | - | - | - | - | - | - | 22.65 | 31.58 | 71.39 | - |
| 每股股东权益(元) | 7.36 | 12.85 | 10.13 | 8.76 | - | 7.86 | 6.43 | 5.78 | 4.87 | 4.16 |
| 每股股东收益(元) | 0.6 | 2.82 | 0.88 | -0.03 | - | 0.64 | 0.75 | 0.91 | 0.44 | 0.27 |
| 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营画像 | CAABA | CAAAA | CBABA | CBACB | CABCB | CBBBA | CBCBA | CBCAA | CCABA | CCABB |
| 经营分析 | 2023：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用控制在毛利润的30%以内，管理优秀；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 2022：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用控制在毛利润的30%以内，管理优秀；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）大于15%，赚钱能力强；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 2021：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 |
|||||||||
| 现金流画像 | +-- | +-- | +-+ | -++ | --- | +-+ | -+- | -++ | +-- | +-- |
| 现金流分析 | 2023：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 2022：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 2021：蛮牛型：企业把经营挣的钱，加上借债或出让股权筹来的钱，一起投入到新项目中去了，企业扩张的急切之心昭然若揭，如同一只勇往直前的蛮牛。如果新项目能创造辉煌，则企业可能高速成长；反之，投资者的失望情绪可能会严重打压公司市值。 |
|||||||||