山鹰国际600567核心经营数据 |
5763 ℃ |
|
当前股价：2.15，市值：118
亿，动态市盈率PE：34.48，
合理估值PE：15，未来三年预期收益率：87.28%。 其中，历史营业增长率：23.44%，净利增长率：10.89%； 未来三年预估净利增长率：79.73% （24E:91.40%, 25E:107.40%, 26E:46.26%）。 |
| 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股本(万) | 316033.57 | 330594.31 | 330593.09 | 328536.66 | 327448.76 | 327434.9 | 326007.75 | 324101.75 | 245670.38 | 245670.38 |
| 净资产(万) | 1571498.71 | 1412746.39 | 1829896.52 | 1722891.04 | 1489351.01 | 1353546.54 | 1044527.33 | 842733.59 | 617465.79 | 599256.36 |
| 总资产(万) | 5473958.72 | 5251729.54 | 5199449.21 | 4543655.43 | 4254454.02 | 3590636.62 | 2693057.17 | 2004892.75 | 1841346.15 | 1849975.44 |
| 营业收入(万) | 2933333.7 | 3401411.62 | 3303280.9 | 2496915.07 | 2324094.77 | 2436653.6 | 1746968.26 | 1213481.08 | 978699.56 | 773538.8 |
| 营业收入增长率(%) | -13.76 | 2.97 | 32.29 | 7.44 | -4.62 | 39.48 | 43.96 | 23.99 | 26.52 | 17.59 |
| 营业成本(万) | 2643841.55 | 3155441.57 | 2900595.48 | 2079016.09 | 1881037.53 | 1874928.27 | 1344942 | 1014988.99 | 799079.39 | 643835.08 |
| 营业成本增长率(%) | -16.21 | 8.79 | 39.52 | 10.52 | 0.33 | 39.41 | 32.51 | 27.02 | 24.11 | 17.73 |
| 毛利率(%) | 9.87 | 7.23 | 12.19 | 16.74 | 19.06 | 23.05 | 23.01 | 16.36 | 18.35 | 16.77 |
| 三项费用(万) | 285380.07 | 284790.67 | 241275.23 | 224475.98 | 258325.05 | 256022.16 | 193361.95 | 163868.67 | 157842.58 | 121555.27 |
| 费用增长率(%) | 0.21 | 18.04 | 7.48 | -13.1 | 0.9 | 32.41 | 18 | 3.82 | 29.85 | 29.53 |
| 费用率(%) | 98.58 | 115.78 | 59.92 | 53.72 | 58.31 | 45.58 | 48.1 | 82.56 | 87.88 | 93.72 |
| 净利润(万) | 10154.95 | -235328.16 | 155356.48 | 138928.07 | 135213.38 | 343670.09 | 202023.07 | 35888.96 | 20751.14 | 11069.46 |
| 净利润增长率(%) | -104.32 | -251.48 | 11.83 | 2.75 | -60.66 | 70.11 | 462.91 | 72.95 | 87.46 | -46.84 |
| 经营现金流(万) | 316668.37 | 20335.53 | 196907.15 | 117042.3 | 133474.87 | 324799.62 | 277986.98 | 94292.51 | 138338.68 | 144162.84 |
| 现金流增长率(%) | 1457.22 | -89.67 | 68.24 | -12.31 | -58.91 | 16.84 | 194.81 | -31.84 | -4.04 | 67.56 |
| 净利润现金比(-) | 31.18 | -0.09 | 1.27 | 0.84 | 0.99 | 0.95 | 1.38 | 2.63 | 6.67 | 13.02 |
| 净资产收益率ROE(%) | 0.68 | -14.51 | 8.75 | 8.65 | 9.51 | 28.66 | 21.41 | 4.92 | 3.41 | 1.86 |
| 生产资本回报率(%) | 0.55 | -6.67 | 5.62 | 6.78 | 7.02 | 21.98 | 16.64 | 3.7 | 2.57 | 1.01 |
| 资本支出(万) | 201473.43 | 377997.39 | 463587.75 | 347584.64 | 307345.69 | 168025.29 | 79429.89 | 102134.18 | 35910.93 | 133141.33 |
| 折旧和摊销(万) | 172384 | 150386 | 126532 | 102639 | 91813 | 85873 | 64891 | 84948 | 76538 | 62993 |
| 归属股东权益(万) | 1374730.27 | 1358653.85 | 1651743.87 | 1559627.22 | 1441078.41 | 1318137.41 | 1036780.87 | 837653.32 | 611944.9 | 595040.6 |
| 股东权益增长率(%) | 1.18 | -17.74 | 5.91 | 8.23 | 9.33 | 27.14 | 23.77 | 36.88 | 2.84 | 1.04 |
| 自由现金流(万) | -13467 | -453256 | -185489 | -106836 | -79314 | 238234 | 186913 | 18094 | 61533 | -59153 |
| 自由现金流增长率(%) | - | - | - | - | - | - | - | -70.59 | -204.02 | -371.41 |
| 每股股东权益(元) | 4.35 | 4.11 | 5 | 4.75 | 4.4 | 4.03 | 3.18 | 2.58 | 2.49 | 2.42 |
| 每股股东收益(元) | 0.05 | -0.68 | 0.46 | 0.42 | 0.42 | 0.98 | 0.62 | 0.11 | 0.09 | 0.04 |
| 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营画像 | CCACB | CCCCB | CBABB | CBBBA | CBBBA | BBBAA | BBAAA | CCACB | CCACB | CCACB |
| 经营分析 | 2023：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用超出毛利润的70%，费用控制不好，通常管理不善；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）小于6%，赚钱能力不好；5、利润总额/生产相关资产小于社会平均资本回报率，属于重资产公司。 2022：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用超出毛利润的70%，费用控制不好，通常管理不善；3、经营现金流净额为负，经营不善，靠输血为生，基本没有投资价值；4、净资产收益率（ROE）小于6%，赚钱能力不好；5、利润总额/生产相关资产小于社会平均资本回报率，属于重资产公司。 2021：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产小于社会平均资本回报率，属于重资产公司。 |
|||||||||
| 现金流画像 | +-- | +-+ | +-+ | +-+ | +-+ | +-+ | +-+ | +-+ | +-- | +-- |
| 现金流分析 | 2023：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 2022：蛮牛型：企业把经营挣的钱，加上借债或出让股权筹来的钱，一起投入到新项目中去了，企业扩张的急切之心昭然若揭，如同一只勇往直前的蛮牛。如果新项目能创造辉煌，则企业可能高速成长；反之，投资者的失望情绪可能会严重打压公司市值。 2021：蛮牛型：企业把经营挣的钱，加上借债或出让股权筹来的钱，一起投入到新项目中去了，企业扩张的急切之心昭然若揭，如同一只勇往直前的蛮牛。如果新项目能创造辉煌，则企业可能高速成长；反之，投资者的失望情绪可能会严重打压公司市值。 |
|||||||||