香农芯创300475核心经营数据 |
4042 ℃ |
|
当前股价：30.35，市值：139
亿，动态市盈率PE：26.44，
合理估值PE：15，未来三年预期收益率：-11.78%。 其中，历史营业增长率：33.4%，净利增长率：14.66%； 未来三年预估净利增长率：31.34% （24E:34.42%, 25E:37.23%, 26E:22.82%）。 |
| 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股本(万) | 45756.58 | 42000 | 42000 | 42000 | 30000 | 20000 | 20000 | 20000 | 20000 | 15000 |
| 净资产(万) | 267075.48 | 194069.24 | 157787.52 | 135678.3 | 131211.92 | 125550.43 | 121307.16 | 114336.85 | 106181.41 | 58476.9 |
| 总资产(万) | 454545.76 | 426213.05 | 435477.72 | 149745.5 | 147993.01 | 148512.41 | 152117.03 | 145137.48 | 125364.84 | 83578.52 |
| 营业收入(万) | 1126769.07 | 1377230.39 | 920569.33 | 26478.19 | 30107.24 | 30656.3 | 47701.91 | 48146.35 | 38461.15 | 45808.97 |
| 营业收入增长率(%) | -18.19 | 49.61 | 3376.71 | -12.05 | -1.79 | -35.73 | -0.92 | 25.18 | -16.04 | 16.61 |
| 营业成本(万) | 1061360.67 | 1316312.39 | 884931.02 | 18364.75 | 19213.4 | 21495.62 | 31913.17 | 31524.22 | 21362.99 | 23819.49 |
| 营业成本增长率(%) | -19.37 | 48.75 | 4718.64 | -4.42 | -10.62 | -32.64 | 1.23 | 47.56 | -10.31 | 15.21 |
| 毛利率(%) | 5.8 | 4.42 | 3.87 | 30.64 | 36.18 | 29.88 | 33.1 | 34.52 | 44.46 | 48 |
| 三项费用(万) | 25770.3 | 22384.41 | 15018.49 | 3592.92 | 5787.93 | 6958.07 | 8271.86 | 7860.17 | 6398.81 | 7117.08 |
| 费用增长率(%) | 15.13 | 49.05 | 318 | -37.92 | -16.82 | -15.88 | 5.24 | 22.84 | -10.09 | 22.11 |
| 费用率(%) | 39.4 | 36.75 | 42.14 | 44.28 | 53.13 | 75.96 | 52.39 | 47.29 | 37.42 | 32.37 |
| 净利润(万) | 37537.28 | 31394.17 | 22149.41 | 5786.37 | 5350.49 | 2341.32 | 8539.21 | 9651.43 | 10534.85 | 15806.5 |
| 净利润增长率(%) | 19.57 | 41.74 | 282.79 | 8.15 | 128.52 | -72.58 | -11.52 | -8.39 | -33.35 | 40.41 |
| 经营现金流(万) | 71164.79 | -68057.35 | -11042.83 | 4424.23 | 5042.39 | 825.86 | 9117.76 | 8935.52 | 16271.67 | 14145.72 |
| 现金流增长率(%) | -204.57 | 516.3 | -349.6 | -12.26 | 510.56 | -90.94 | 2.04 | -45.09 | 15.03 | -5428.36 |
| 净利润现金比(-) | 1.9 | -2.17 | -0.5 | 0.76 | 0.94 | 0.35 | 1.07 | 0.93 | 1.54 | 0.89 |
| 净资产收益率ROE(%) | 16.28 | 17.84 | 15.1 | 4.34 | 4.17 | 1.9 | 7.25 | 8.75 | 12.8 | 30.57 |
| 生产资本回报率(%) | 530 | 397.68 | 255.53 | 50.79 | 41.65 | 16.6 | 88.94 | 130.83 | 219.58 | 330.59 |
| 资本支出(万) | 829.08 | 453.45 | 1028.09 | 404.42 | 1176.09 | 5425.35 | 6222.26 | 3572.88 | 1050.58 | 1302.18 |
| 折旧和摊销(万) | 1189 | 1188 | 1515 | 1628 | 1710 | 1182 | 805 | 610 | 542 | 492 |
| 归属股东权益(万) | 262760.86 | 191517.3 | 155705.03 | 133410.98 | 128287.79 | 122101.56 | 120520.1 | 113724.86 | 106181.41 | 58476.9 |
| 股东权益增长率(%) | 37.2 | 23 | 16.71 | 3.99 | 5.07 | 1.31 | 5.98 | 7.1 | 81.58 | 30.18 |
| 自由现金流(万) | 38126 | 32109 | 22874 | 7661 | 6994 | -902 | 3323 | 6701 | 10026 | 14996 |
| 自由现金流增长率(%) | - | - | - | - | - | - | - | -33.16 | -33.14 | 37.89 |
| 每股股东权益(元) | 5.74 | 4.56 | 3.71 | 3.18 | 4.28 | 6.11 | 6.03 | 5.69 | 5.31 | 3.9 |
| 每股股东收益(元) | 0.83 | 0.75 | 0.53 | 0.15 | 0.22 | 0.17 | 0.44 | 0.48 | 0.53 | 1.05 |
| 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营画像 | CBAAA | CBCAA | CBCAA | BBBCA | BBBCA | BCBCA | BBABA | BBBBA | ABABA | ABBAA |
| 经营分析 | 2023：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）大于15%，赚钱能力强；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 2022：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额为负，经营不善，靠输血为生，基本没有投资价值；4、净资产收益率（ROE）大于15%，赚钱能力强；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 2021：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额为负，经营不善，靠输血为生，基本没有投资价值；4、净资产收益率（ROE）大于15%，赚钱能力强；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 |
|||||||||
| 现金流画像 | +-- | -++ | --+ | +-- | +++ | +-- | +-- | +-- | +-+ | ++- |
| 现金流分析 | 2023：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 2022：企业经营现金流为负，要靠输血为生，不值得投资。 2021：企业经营现金流为负，要靠输血为生，不值得投资。 |
|||||||||