拓尔思300229核心经营数据 |
4343 ℃ |
|
当前股价：21.31，市值：186
亿，动态市盈率PE：320.77，
合理估值PE：15，未来三年预期收益率：-62.89%。 其中，历史营业增长率：15.25%，净利增长率：-0.3%； 未来三年预估净利增长率：106.58% （24E:409.90%, 25E:38.83%, 26E:24.54%）。 |
| 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股本(万) | 79529.2 | 71480.9 | 71475.73 | 71701.68 | 47801.12 | 47456.89 | 47120.85 | 47163.75 | 46588.7 | 23294.35 |
| 净资产(万) | 335942.62 | 269750.35 | 257759.62 | 217998.14 | 212031.46 | 190237.61 | 186077.59 | 168612.14 | 153163.03 | 141555.07 |
| 总资产(万) | 374600.56 | 388374.8 | 372597.96 | 282692.22 | 288927.97 | 265506.48 | 221021.89 | 206157.09 | 180658.32 | 156791.48 |
| 营业收入(万) | 78167.84 | 90726.83 | 102871.2 | 130943.64 | 96730.6 | 84530.31 | 82132.34 | 68012.27 | 38796.15 | 29007.97 |
| 营业收入增长率(%) | -13.84 | -11.81 | -21.44 | 35.37 | 14.43 | 2.92 | 20.76 | 75.31 | 33.74 | 49.4 |
| 营业成本(万) | 24726.23 | 32921.7 | 38960.82 | 54898.61 | 36996.58 | 34289.46 | 30756.65 | 20944.2 | 7747.89 | 5237.13 |
| 营业成本增长率(%) | -24.89 | -15.5 | -29.03 | 48.39 | 7.89 | 11.49 | 46.85 | 170.32 | 47.94 | 43.15 |
| 毛利率(%) | 68.37 | 63.71 | 62.13 | 58.07 | 61.75 | 59.44 | 62.55 | 69.21 | 80.03 | 81.95 |
| 三项费用(万) | 35806.47 | 33060.4 | 29100.27 | 25071.21 | 31576.01 | 28152.5 | 38014.02 | 32410.6 | 20176.65 | 15674.75 |
| 费用增长率(%) | 8.31 | 13.61 | 16.07 | -20.6 | 12.16 | -25.94 | 17.29 | 60.63 | 28.72 | 41.12 |
| 费用率(%) | 67 | 57.19 | 45.53 | 32.97 | 52.86 | 56.04 | 73.99 | 68.86 | 64.98 | 65.94 |
| 净利润(万) | 3335.67 | 12345.08 | 24809.34 | 32314.71 | 16156.56 | 7376.38 | 17465.86 | 14705.67 | 12101.67 | 9594.33 |
| 净利润增长率(%) | -72.98 | -50.24 | -23.23 | 100.01 | 119.03 | -57.77 | 18.77 | 21.52 | 26.13 | 41.04 |
| 经营现金流(万) | 4594.09 | 18349.22 | 18906.24 | 19107.96 | 22150.58 | 30649.55 | 16076.34 | 8956.05 | 9460.62 | 12036.97 |
| 现金流增长率(%) | -74.96 | -2.95 | -1.06 | -13.74 | -27.73 | 90.65 | 79.5 | -5.33 | -21.4 | 78.51 |
| 净利润现金比(-) | 1.38 | 1.49 | 0.76 | 0.59 | 1.37 | 4.16 | 0.92 | 0.61 | 0.78 | 1.25 |
| 净资产收益率ROE(%) | 1.1 | 4.68 | 10.43 | 15.03 | 8.03 | 3.92 | 9.85 | 9.14 | 8.21 | 8.43 |
| 生产资本回报率(%) | 3.41 | 17.29 | 46.48 | 66.15 | 45.25 | 261.67 | 92.69 | 72.99 | 65.86 | 41.8 |
| 资本支出(万) | 22694.83 | 39277.15 | 47590.69 | 14521.24 | 25730.08 | 7856.11 | 4096.79 | 2288.69 | 3293.91 | 4197.46 |
| 折旧和摊销(万) | 14366 | 10021 | 8080 | 3615 | 6818 | 5313 | 6462 | 3801 | 3752 | 4265 |
| 归属股东权益(万) | 335210.5 | 268707.46 | 256332.03 | 216805.37 | 207016.96 | 185340.37 | 180256.84 | 164345.33 | 151099.69 | 141254.73 |
| 股东权益增长率(%) | 24.75 | 4.83 | 18.23 | 4.73 | 11.7 | 2.82 | 9.68 | 8.77 | 6.97 | 63.97 |
| 自由现金流(万) | -4682 | -16486 | -14936 | 21010 | -3192 | 3550 | 18179 | 15213 | 12560 | 9662 |
| 自由现金流增长率(%) | - | - | - | - | - | - | - | 21.12 | 29.99 | -339.34 |
| 每股股东权益(元) | 4.21 | 3.76 | 3.59 | 3.02 | 4.33 | 3.91 | 3.83 | 3.48 | 3.24 | 6.06 |
| 每股股东收益(元) | 0.05 | 0.18 | 0.34 | 0.45 | 0.33 | 0.13 | 0.34 | 0.29 | 0.26 | 0.41 |
| 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营画像 | ABACB | ABACA | ABBBA | ABBAA | ABABA | ABACA | ACBBA | ABBBA | ABBBA | ABABA |
| 经营分析 | 2023：1、公司毛利率大于40%，在行业中具有竞争优势，通常处于龙头地位；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）小于6%，赚钱能力不好；5、利润总额/生产相关资产小于社会平均资本回报率，属于重资产公司。 2022：1、公司毛利率大于40%，在行业中具有竞争优势，通常处于龙头地位；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）小于6%，赚钱能力不好；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 2021：1、公司毛利率大于40%，在行业中具有竞争优势，通常处于龙头地位；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额为正，但小于净利润，需要进一步分析；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 |
|||||||||
| 现金流画像 | +-- | +-- | +-+ | +-- | +-- | +-- | +-- | +-+ | +-+ | +-- |
| 现金流分析 | 2023：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 2022：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 2021：蛮牛型：企业把经营挣的钱，加上借债或出让股权筹来的钱，一起投入到新项目中去了，企业扩张的急切之心昭然若揭，如同一只勇往直前的蛮牛。如果新项目能创造辉煌，则企业可能高速成长；反之，投资者的失望情绪可能会严重打压公司市值。 |
|||||||||