厦门国贸600755核心经营数据 |
6082 ℃ |
|
当前股价：6.28，市值：136
亿，动态市盈率PE：21.37，
合理估值PE：15，未来三年预期收益率：287.7%。 其中，历史营业增长率：21.19%，净利增长率：0%； 未来三年预估净利增长率：44.17% （25E:149.46%, 26E:19.47%, 27E:0.56%）。 |
| 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股本(万) | 216746.35 | 220422.79 | 220098.28 | 211766.61 | 194625.19 | 185007.05 | 181627.25 | 181625.97 | 166450.76 | 166447 |
| 净资产(万) | 3823748.96 | 3862391.66 | 3806609.88 | 3554436.64 | 3486261.71 | 2749187.42 | 2597650.96 | 2600031.12 | 1791584.23 | 901279.01 |
| 总资产(万) | 9969623.38 | 11312679.94 | 11289655.72 | 9774576.03 | 11341587.41 | 8947280.19 | 7597472.15 | 7138094.49 | 5477323.73 | 3905273.83 |
| 营业收入(万) | 35443960.97 | 46824687.9 | 52191799.03 | 46475564.21 | 35108894.59 | 21804693.63 | 20659787.95 | 16465077.79 | 9807656.68 | 6421988.05 |
| 营业收入增长率(%) | -24.3 | -10.28 | 12.3 | 32.38 | 61.02 | 5.54 | 25.48 | 67.88 | 52.72 | 16.16 |
| 营业成本(万) | 34911041.83 | 46183464.31 | 51243228.01 | 45674774.81 | 34435566.57 | 21139691.45 | 19952116.54 | 15787033.46 | 9280144.28 | 6048622.54 |
| 营业成本增长率(%) | -24.41 | -9.87 | 12.19 | 32.64 | 62.9 | 5.95 | 26.38 | 70.12 | 53.43 | 16.27 |
| 毛利率(%) | 1.5 | 1.37 | 1.82 | 1.72 | 1.92 | 3.05 | 3.43 | 4.12 | 5.38 | 5.81 |
| 三项费用(万) | 473928.31 | 388556.99 | 374203.79 | 376335.28 | 316195.77 | 329422.63 | 357650.12 | 320785.68 | 230004.52 | 226175.98 |
| 费用增长率(%) | 21.97 | 3.84 | -0.57 | 19.02 | -4.02 | -7.89 | 11.49 | 39.47 | 1.69 | 16.49 |
| 费用率(%) | 88.93 | 60.6 | 39.45 | 47 | 46.96 | 49.54 | 50.54 | 47.31 | 43.6 | 60.58 |
| 净利润(万) | 20723.28 | 205111.97 | 451492.85 | 376359.36 | 290691.41 | 245707.24 | 246697.93 | 217427.13 | 138212.76 | 96089.1 |
| 净利润增长率(%) | -89.9 | -54.57 | 19.96 | 29.47 | 18.31 | -0.4 | 13.46 | 57.31 | 43.84 | 10.61 |
| 经营现金流(万) | -93146.11 | 320557.02 | 35195.79 | 787757.8 | -168467.63 | -357845.14 | 430843.11 | -842283.01 | 228803.62 | 316141.16 |
| 现金流增长率(%) | -129.06 | 810.78 | -95.53 | -567.6 | -52.92 | -183.06 | -151.15 | -468.12 | -27.63 | -184.85 |
| 净利润现金比(-) | -4.49 | 1.56 | 0.08 | 2.09 | -0.58 | -1.46 | 1.75 | -3.87 | 1.66 | 3.29 |
| 净资产收益率ROE(%) | 0.54 | 5.35 | 12.27 | 10.69 | 9.32 | 9.19 | 9.49 | 9.9 | 10.27 | 11.03 |
| 生产资本回报率(%) | 4.78 | 25.79 | 106.58 | 160.7 | 135.2 | 142.96 | 151.08 | 138.43 | 113.13 | 95.93 |
| 资本支出(万) | 150940.11 | 230276.42 | 124060.7 | 51589.58 | 69166.22 | 31352.45 | 69926.37 | 47885.23 | 34133.22 | 28309.58 |
| 折旧和摊销(万) | 54806 | 41780 | 31318 | 26297 | 24354 | 23513 | 22358 | 17453 | 12040 | 11455 |
| 归属股东权益(万) | 3302952.46 | 3263622.48 | 3021807.89 | 2909096.58 | 2619061.03 | 2477346.43 | 2350666.71 | 2302338.36 | 1537274.36 | 794200.48 |
| 股东权益增长率(%) | 1.21 | 8 | 3.87 | 11.07 | 5.72 | 5.39 | 2.1 | 49.77 | 93.56 | 7.15 |
| 自由现金流(万) | -33568 | 2990 | 266156 | 315869 | 216390 | 223091 | 171630 | 160298 | 82227 | 48195 |
| 自由现金流增长率(%) | - | - | - | - | - | - | - | - | 70.61 | 6.53 |
| 每股股东权益(元) | 15.24 | 14.81 | 13.73 | 13.74 | 13.46 | 13.39 | 12.94 | 12.68 | 9.24 | 4.77 |
| 每股股东收益(元) | 0.29 | 0.87 | 1.63 | 1.61 | 1.34 | 1.25 | 1.21 | 1.05 | 0.63 | 0.39 |
| 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营画像 | CCCCB | CBACA | CBBBA | CBABA | CBCBA | CBCBA | CBABA | CBCBA | CBABA | CBABA |
| 经营分析 | 2024：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用超出毛利润的70%，费用控制不好，通常管理不善；3、经营现金流净额为负，经营不善，靠输血为生，基本没有投资价值；4、净资产收益率（ROE）小于6%，赚钱能力不好；5、利润总额/生产相关资产小于社会平均资本回报率，属于重资产公司。 2023：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）小于6%，赚钱能力不好；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 2022：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额为正，但小于净利润，需要进一步分析；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 |
|||||||||
| 现金流画像 | --- | +-- | +-+ | +-- | -++ | --+ | +-- | -++ | +-+ | ++- |
| 现金流分析 | 2024：企业经营现金流为负，要靠输血为生，不值得投资。 2023：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 2022：蛮牛型：企业把经营挣的钱，加上借债或出让股权筹来的钱，一起投入到新项目中去了，企业扩张的急切之心昭然若揭，如同一只勇往直前的蛮牛。如果新项目能创造辉煌，则企业可能高速成长；反之，投资者的失望情绪可能会严重打压公司市值。 |
|||||||||