李子园605337核心经营数据 |
3591 ℃ |
|
当前股价：10.79，市值：42
亿，动态市盈率PE：22.92，
合理估值PE：15，未来三年预期收益率：-2.79%。 其中，历史营业增长率：12.38%，净利增长率：7.49%； 未来三年预估净利增长率：5.27% （26E:0.36%, 27E:7.78%, 28E:7.85%）。 |
| 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股本(万) | - | 39443.3 | 39443.2 | 30340.8 | 21672 | 11610 | 11610 | 11610 | 7300.72 | 7300.72 |
| 净资产(万) | - | 172994.45 | 170541.66 | 172889.97 | 160539.25 | 72957.55 | 51500.88 | 47035.44 | 33055.29 | 23967.44 |
| 总资产(万) | - | 298813.82 | 305857.59 | 237683.29 | 210228.9 | 113593.16 | 82677.32 | 74901 | 64183.04 | 38623.69 |
| 营业收入(万) | - | 141507.24 | 141190.2 | 140354.48 | 146972.33 | 108757.17 | 97454.61 | 78705.23 | 60203.77 | 45309.83 |
| 营业收入增长率(%) | -100 | 0.22 | 0.6 | -4.5 | 35.14 | 11.6 | 23.82 | 30.73 | 32.87 | - |
| 营业成本(万) | - | 86200.54 | 90578.67 | 94776.65 | 94239.84 | 68318.83 | 57593.02 | 49228.98 | 39176.58 | 26994.95 |
| 营业成本增长率(%) | -100 | -4.83 | -4.43 | 0.57 | 37.94 | 18.62 | 16.99 | 25.66 | 45.13 | - |
| 毛利率(%) | - | 39.08 | 35.85 | 32.47 | 35.88 | 37.18 | 40.9 | 37.45 | 34.93 | 40.42 |
| 三项费用(万) | - | 28725.96 | 23434.86 | 23264.05 | 22750.62 | 14335.23 | 16901.6 | 13599.46 | 10403.82 | 8437.34 |
| 费用增长率(%) | -100 | 22.58 | 0.73 | 2.26 | 58.7 | -15.18 | 24.28 | 30.72 | 23.31 | - |
| 费用率(%) | - | 51.94 | 46.3 | 51.04 | 43.14 | 35.45 | 42.4 | 46.14 | 49.48 | 46.07 |
| 净利润(万) | - | 22380.37 | 23695.99 | 22103.13 | 26249.4 | 21456.66 | 18165.25 | 12442.63 | 9017.85 | 10245.11 |
| 净利润增长率(%) | -100 | -5.55 | 7.21 | -15.8 | 22.34 | 18.12 | 45.99 | 37.98 | -11.98 | - |
| 经营现金流(万) | - | 36040.89 | 41386.69 | 25952.22 | 21948.6 | 29704.08 | 15108.02 | 8095.73 | 20535.39 | 11603.42 |
| 现金流增长率(%) | -100 | -12.92 | 59.47 | 18.24 | -26.11 | 96.61 | 86.62 | -60.58 | 76.98 | - |
| 净利润现金比(-) | - | 1.61 | 1.75 | 1.17 | 0.84 | 1.38 | 0.83 | 0.65 | 2.28 | 1.13 |
| 净资产收益率ROE(%) | - | 13.03 | 13.8 | 13.26 | 22.48 | 34.48 | 36.87 | 31.07 | 31.63 | 85.49 |
| 生产资本回报率(%) | - | 25.33 | 26.56 | 27.1 | 38.69 | 45.48 | 48.74 | 193.7 | 211.55 | 927.32 |
| 资本支出(万) | - | 13976.38 | 20122.64 | 19093.06 | 30381.19 | 16482.2 | 11699.6 | 15139.91 | 14631.99 | 3754.35 |
| 折旧和摊销(万) | - | 9455 | 7924 | 6765 | 5402 | 4059 | 3552 | 2175 | 1327 | 970 |
| 归属股东权益(万) | - | 172994.45 | 170541.66 | 172889.97 | 160539.25 | 72957.55 | 51500.88 | 47035.44 | 33055.29 | 23967.44 |
| 股东权益增长率(%) | -100 | 1.44 | -1.36 | 7.69 | 120.04 | 41.66 | 9.49 | 42.29 | 37.92 | - |
| 自由现金流(万) | - | 17859 | 11497 | 9775 | 1270 | 9033 | 10018 | -522 | -4287 | 7461 |
| 自由现金流增长率(%) | - | - | - | - | - | -9.83 | -2019.16 | -87.82 | -157.46 | - |
| 每股股东权益(元) | - | 4.39 | 4.32 | 5.7 | 7.41 | 6.28 | 4.44 | 4.05 | 4.53 | 3.28 |
| 每股股东收益(元) | - | 0.57 | 0.6 | 0.73 | 1.21 | 1.85 | 1.56 | 1.07 | 1.24 | 1.4 |
| 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营画像 | CABCB | BBABA | BBABA | BBABA | BBBAA | BBAAA | ABBAA | BBBAA | BBAAA | ABAAA |
| 经营分析 | 2025：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用控制在毛利润的30%以内，管理优秀；3、经营现金流净额为正，但小于净利润，需要进一步分析；4、净资产收益率（ROE）小于6%，赚钱能力不好；5、利润总额/生产相关资产小于社会平均资本回报率，属于重资产公司。 2024：1、公司毛利率在20%到40%之间，行业竞争激烈，公司优势不明显；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 2023：1、公司毛利率在20%到40%之间，行业竞争激烈，公司优势不明显；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 |
|||||||||
| 现金流画像 | --- | +-- | +-+ | +-- | +-+ | +-+ | +-- | +-+ | +-- | ++- |
| 现金流分析 | 2025：企业经营现金流为负，要靠输血为生，不值得投资。 2024：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 2023：蛮牛型：企业把经营挣的钱，加上借债或出让股权筹来的钱，一起投入到新项目中去了，企业扩张的急切之心昭然若揭，如同一只勇往直前的蛮牛。如果新项目能创造辉煌，则企业可能高速成长；反之，投资者的失望情绪可能会严重打压公司市值。 |
|||||||||